L'oro ha oscillato sotto il recente massimo nonostante l'attacco dell'Iran a Israele. I prezzi hanno registrato un aumento del 1,2% ma poi sono tornati sui loro passi. Le tensioni geopolitiche hanno rinnovato l'interesse per l'oro come rifugio sicuro.
- All'inizio della settimana di negoziazione, l'oro è stato scambiato al di sotto del nuovo massimo raggiunto la scorsa settimana, anche dopo l'attacco senza precedenti dell'Iran a Israele nel fine settimana.
- Secondo le piattaforme delle società di trading dell'oro, i prezzi dell'oro sono saliti fino al 1,2% mentre il conflitto in Medio Oriente entrava in una nuova fase pericolosa, prima di cancellare la maggior parte di quel guadagno.
- Temporaneamente, i prezzi dell'oro sono scesi ieri al livello di supporto di 2.324 dollari l'oncia prima di riprendere rapidamente sopra il livello di resistenza di 2.392 dollari l'oncia all'inizio della negoziazione di martedì.
Secondo gli eventi che influenzano i mercati, l'Iran ha lanciato oltre 300 droni e missili contro Israele, anche se la maggior parte di essi è stata intercettata e non sono stati segnalati danni. Prima di ciò, i prezzi dell'oro avevano superato i 2.400 dollari l'oncia venerdì, ma hanno chiuso la sessione al ribasso poiché gli indicatori tecnici suggerivano che il rally fosse troppo caldo e gli investitori stavano prendendo profitto.
Le recenti sviluppi in Medio Oriente hanno riacceso la corsa all'oro come rifugio sicuro, con timori di possibili rappresaglie israeliane che probabilmente sosterranno l'oro nel breve termine. Commentando le performance e i fattori influenti, Chris Weston, capo ricerca presso Pepperstone Group Ltd, ha dichiarato che le tensioni crescenti in Medio Oriente sono "un motivo in sé per acquistare oro". Ha aggiunto: "Viene incorporato un significativo premio geopolitico nei movimenti", aggiungendo che la traiettoria media e a lungo termine è probabile che sia più alta.
Complessivamente, i prezzi dell'oro sono aumentati di circa il 20% da metà febbraio in un rally che ha sorpreso molti investitori. I mercati swap indicano che gli investitori hanno abbassato le loro aspettative per l'ampiezza e il ritmo dei tagli ai tassi d'interesse della Federal Reserve quest'anno. Di solito, questo è un vento contrario per l'oro, poiché non paga interessi. Tuttavia, i prezzi dell'oro sono stati supportati da altri fattori, tra cui un forte acquisto da parte delle banche centrali e una crescente domanda dai consumatori cinesi. I rischi geopolitici crescenti in Medio Oriente e in Ucraina hanno anche migliorato l'attrattiva del metallo come rifugio sicuro.
Diversi istituti bancari di Wall Street hanno anche recentemente aumentato le loro previsioni sui prezzi dell'oro, con Goldman Sachs Group lunedì che ha elevato la sua previsione di fine anno a 2.700 dollari l'oncia. La banca ha detto che i tagli ai tassi della Federal Reserve previsti per quest'anno aggiungeranno slancio al rialzo dell'oro.
Altri fattori che influenzano l'oro
Il rendimento del Tesoro USA decennale è salito oltre il 4,6% ad aprile, il suo livello più alto in cinque mesi, poiché ulteriori evidenze della resilienza dell'economia statunitense hanno portato a una diminuzione della domanda di obbligazioni a causa di una diminuzione delle preoccupazioni geopolitiche. Nuovi dati hanno mostrato che le vendite al dettaglio negli Stati Uniti sono aumentate dello 0,7% rispetto al mese precedente a marzo, ben al di sopra delle aspettative di mercato dello 0,3%, mentre quelle escludendo auto sono aumentate al loro livello più alto in 14 mesi.
Nel complesso, il risultato ha contribuito anche al contesto macroeconomico che prevede un ritardo nei tagli ai tassi che la Federal Reserve ha precedentemente indicato, aggiungendo al forte rapporto sull'occupazione USA e ai punti caldi sull'inflazione per questo periodo. Di conseguenza, i contratti futures mostrano che una leggera maggioranza del mercato si aspetta che la banca centrale statunitense inizi ad alleviare la politica monetaria solo a settembre, mentre quasi il 20% si prepara a nessun taglio dei tassi per quest'anno.
Inoltre, le dichiarazioni di nessuna ulteriore escalation da parte delle autorità iraniane e israeliane hanno indebolito la domanda di debito sovrano.
Previsioni e analisi del prezzo dell'oro oggi:
Nonostante le recenti vendite, dall'analisi tecnica Forex di oggi, il trend complessivo per il prezzo dell'oro rimane al rialzo. Questo potrebbe continuare finché le tensioni geopolitiche globali si acuiscono insieme agli acquisti crescenti del metallo giallo da parte delle banche centrali per scopi di copertura. Pertanto, è previsto che il prezzo dell'oro si muova verso nuovi livelli record, con i recenti guadagni del dollaro statunitense che agiscono come ostacolo temporaneo a ciò. Attualmente, i livelli di resistenza più vicini per l'oro sono rispettivamente 2.400, 2.440 e 2.500 dollari. Un'inversione di tendenza è improbabile sulla base delle performance sul grafico giornaliero senza spostarsi verso il livello di 2.000 dollari per oncia.